鳄蜥财经网

图1. 商业银行总资产规模(万亿元)数据来源:银保监会信贷结构进一

简介: 图1. 商业银行总资产规模(万亿元)数据来源:银保监会(二)信贷结构进一步优化,更好地服务实体经济为支持抗击疫情和企业复工复产,2020年全年人民币贷款累计新增20.03万亿元,同比多增3.2万亿元,创下有统计数据以来

2020年,我国银行业在疫情冲击下仍保持经营态势总体平稳,资产负债规模继续扩张,信贷结构持续优化,资产质量相对稳定,风险抵补能力充足。

一、资产端回顾(一)银行资产规模增长迅速,助力疫情后经济复苏2020年以来,为应对疫情挑战,银行业积极落实各项定向性、结构性政策工具,加大实体经济信贷支持力度,资产规模实现快速增长。

银保监会数据显示,截至2020年底,商业银行总资产规模达265.8万亿元,比2019年同比增长11%;2021年一季度资产规模进一步实现稳健增长,规模达275.9万亿元,同比增长9.6%,较2020年末增长3.8%。

图1. 商业银行总资产规模(万亿元)数据来源:银保监会(二)信贷结构进一步优化,更好地服务实体经济为支持抗击疫情和企业复工复产,2020年全年人民币贷款累计新增20.03万亿元,同比多增3.2万亿元,创下有统计数据以来的年度贷款投放纪录。

2021年一季度人民币贷款累计新增7.9万亿元,比2020年同期增加6600亿元。

从贷款结构上看,企业中长期和居民中长期是2020年人民币贷款的主要去向,占比高达78%。

其中,2020年制造业中长期贷款余额增长35.2%,比上年高20.3个百分点,增速已连续14个月上升,显示出金融对实体经济特别是制造业的支持力度不断加大。

2021年一季度仍然持续这一趋势,企业和居民中长期贷款占比达到81.5%。

图2. 新增人民币贷款构成(万亿元)数据来源:银保监会此外,为纾困受疫情影响严重的中小微企业,政策更加注重精准滴灌,小微普惠金融发展迅速。

截至2020年12月末,全国普惠型小微企业贷款余额超过15万亿元,同比增速超过30%。

2021年一季度末,普惠小微贷款余额16.67万亿元,同比增长34.3%,增速比上年末高4个百分点。

图3. 不同类型银行对普惠型小微企业发放贷款余额(当季值,万亿元)数据来源:银保监会银行信贷投放中房地产占比高,对实体经济的资金供给有挤压作用,遏制房地产的泡沫化和金融化一直是政策调控的重点。

2020年底央行和银保监会发布《关于建立银行业金融机构房地产贷款集中度管理制度的通知》(下称《通知》),就房地产贷款占比和个人按揭贷款占比分不同类别机构设置了差异化的监管指标,并于2021年1月1日开始实施。

2021年3月26日,多部委发布了《关于防止经营用途贷款违规流入房地产领域的通知》,对个人经营贷款绕道流入楼市等现象加大打击力度。

(三)不良贷款呈现“一升一降”趋势,但需关注滞后信用风险2020年商业银行不良贷款余额及不良贷款率呈现“一升一降”趋势。

具体来看,2020年末商业银行不良贷款余额为2.7万亿元,较上年末增加2879.8亿元,同比增长11.9%。

大型商业银行、农商行和股份制银行的不良贷款余额是构成主体,分别较上年末增加2092.5亿元,972.1亿元和202.8亿元。

另一方面,2020年末商业银行不良贷款率为1.84%,较上年末下降0.06个百分点。

具体来看,一季度商业银行不良贷款余额为2.8万亿元,较上年末增加867.7亿元;其中大型商业银行和城商行上涨较快,分别较上年末增加242.2亿元和478.7亿元。

一季度不良贷款率为1.8%,较上年末下降0.04个百分点;除城商行和外资银行有小幅上涨外,其他类型商业银行均有不同幅度下降。

图5. 不同类型商业银行不良贷款率数据来源:银保监会不良率的持续下降一方面反映出国内经济延续良好复苏态势,银行资产质量保持稳定;二是由于去年的宽信用环境及今年初银行信贷集中投放,使得贷款增加幅度相对不良贷款增加幅度更大。

不良贷款余额持续增加的主要原因则在于:一是国内经济仍处于恢复期,部分外贸、服务等行业、小微企业等尚未完全摆脱疫情拖累,银行资产质量一定程度反映实体微观经济状况;二是商业银行不良贷款存在一定滞后暴露风险,小微企业延期还本付息政策进一步延至今年底,后续仍需关注信用风险的延后暴露。

商业银行拨备覆盖率自2020年三季度开始上行,2020年末达到184.5%,2021年一季度末继续上升到187.1%;贷款拨备率则自2020年三季度开始下行,2020年末为3.39%,2021年一季度继续小幅下行0.01个百分点。

两项指标均显示出商业银行对于金融风险的滞后传导准备充分,为未来银行业绩增长和风险化解都了充足的安全垫。

预计2021年不良资产的处置力度将会进一步加大,在有效化解银行信用风险的同时,为信贷增长腾出新的空间。

图6. 商业银行贷款拨备率和拨备覆盖率数据来源:银保监会(四)流动性保持充裕,风险抵补能力充足2020年商业银行流动性保持充裕,风险管理水平维持稳健的态势。

2020年年末商业银行流动性水平在58.4%,较2019年年末下降0.1%。

商业银行流动性风险可控,整体保持在稳定的水平。

图7. 商业银行流动性比例(%)数据来源:银保监会图8. 商业银行流动性覆盖率(%)数据来源:银保监会2020年全国银行间同业拆借累计交易量为147.1万亿元,同比下降3%。

2020年全年银行间同业拆借月加权平均利率波动较多,其中4月银行间同业拆借月加权平均利率最低为1.11%,银行业资金面较为宽松。

随后保持较高的水平,直到2020年末下降至1.3%。

2021年一季度银行间同业拆借累计交易量为2.9万亿元,同比下降10%。

整体来看,2020年至2021一季度银行业风险流动性可控,风险抵补能力充足。

图9. 中国银行间同业拆借加权平均利率(%)数据来源:中国人民银行二、负债端回顾(一)商业银行负债规模持续增长2020年我国商业银行总负债为人民币244.5万亿元,较2019年年末增长24.5万亿元,同比11.13%,增幅较上年上升2.5个百分点。

截至2021年一季度末,商业银行总负债规模达253.8万亿元,同比增长9.63%,较2020年四季度增幅下降1.5个百分点。

图10. 中国商业银行负债规模及增速数据来源:银保监会(二)大型商业银行存款付息率降低,监管加强负债业务管理2020年六大国有商业银行存款付息率与去年同期相比增速保持较低的水平,六大商业银行存款付息率平均值为1.68%,同比下降0.05个百分点,负债成本压降成果有效。

图11. 六大国有商业银行存款付息率数据来源:各银行财报近年来随着金融市场发展,银行存款业务产品和形式创新繁多,商业银行负债业务竞争激烈、管理难度上升。

2021年3月23日,银保监会正式发布《商业银行负债质量管理办法》(办法),设置六要素评估负债质量,加强商业银行对负债业务的管理水平,维持银行业负债端的稳定性。

其中要求商业银行在开展创新金融业务时,应当审慎建立业务管理机制和风险控制,防止负债业务市场不良竞争带来的负面影响。

预计未来,商业银行负债业务得到严格的管理、负债业务的创新将会得到严格把控,银行业的负债端压力亦将得到缓解。

三、利润端回顾(一)2020年商业银行盈利能力下降,2021年一季度回升整体来看,2020年宏观政策强调金融服务实体经济的发展方向,在金融机构支持下,企业融资成本持续降低。

此外,银行业加大不良处置和拨备计提力度,2020年共处置不良资产3.02万亿元。

在此背景下,叠加疫情和国际经济下行等外部因素影响,2020年商业银行净利润达1.9元,较2019年减少约539.9亿元,同比下降2.7%。

图12. 中国商业银行净利润及增幅数据来源:银保监会从平均资本利润率和平均资产利润率来看,2020年末两者较2019年末均有不同程度的下降:平均资本利润率为9.48%,较2019年末下降1.5个百分点;平均资产利润率为0.77%,较2019年末下降0.1个百分点。

2021年一季度经济持续复苏,银行业资产质量有所改善、拨备计提压力同比减轻、商业银行净利润增长提速。

截至2021年第一季度末商业银行净利润达0.6万亿元,同比上升2.36%。

图13. 中国商业银行平均资产利润率及平均资本利润率数据来源:银保监会(二)商业银行盈利能力出现分化民营银行和大型商业银行2020年净利润同比增长为正,外资、农商行和城商行净利润下降幅度较大。

2021年一季度银行业净利润整体回升,民营、股份制商业银行和大型商业银行随行业同步净利润增速保持正向的发展态势,其中民营和股份制商业银行增速提升较为明显,大型商业银行整体增速较为平稳。

图14. 不同类型商业银行净利润同比增速数据来源:银保监会(三)六大商业银行净利息收益率略有下降2020年受行业整体盈利能力下降,六大商业银行净利息收益率均有不同程度的下滑,平均净利息收益率与2019年末相比下降0.08个百分点。

图15. 六大国有商业银行净利息收益率(%)数据来源:各银行财报四、趋势展望2021年,随着各国常态化疫情防控叠加疫苗接种的进展加快,全球经济复苏已初现端倪,国际货币基金组织(IMF)于今年4月发布的《世界经济展望》2021年世界经济增长预期上调0.5个百分点至6%。

就我国而言,随着经济的持续复苏以及消费和投资需求的进一步释放,中国银行业将持续一季度以来的经营趋势:资产负债规模稳步提升、盈利能力持续改善、不良贷款率可能小幅上涨等。

2021年是“十四五”的开局之年,也是构建国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局的关键一年,科技创新和产业转型升级都离不开金融业的大力支持,银行业将发挥关键的支持作用。

对于未来银行,加快数字化转型、推动绿色金融、发展普惠金融等创新型战略的同时严防金融风险已不再是从长计议、锦上添花的可选项,而是主导商业银行未来发展前景的必选项。

例如,根据国家气候战略中心测算,为实现“30·60”碳目标,到2060年我国新增气候领域投资需求规模将达约139万亿元,年均约为3.5万亿元,占到2020年GDP的3.4%和全社会固定资产投资总额的6.7%左右,长期资金缺口年均在1.6万亿元以上。

(二)提升金融普惠性“十四五”规划明确提出要增强金融普惠性,发展普惠金融是商业银行业务转型的重要方向。

小微企业、个体工商户等作为普惠金融的主体占比巨大,是我国经济不可或缺的重要组成部分,在扩大就业、改善民生、促进经济复苏方面起着举足轻重的作用。

(三)加快银行数字化转型“十四五”规划指出要“稳妥发展金融科技,加快金融机构数字化转型”,数字化转型将是商业银行在未来竞争中脱颖而出的制胜法宝。

数字化转型的本质就是用数字技术来衔接整个企业的应用,实现业务、技术和数据的三位一体。


以上是文章"

图1. 商业银行总资产规模(万亿元)数据来源:银保监会信贷结构进一

"的内容,欢迎阅读鳄蜥财经网的其它文章